BMG:s hyresvärde uppgår till motsvarande 750 miljoner kronor. Förvaltningsresultatet för 2019 uppskattas till 390 miljoner kronor. Fastigheternas marknadsvärde uppgår till motsvarande 7,8 miljarder kronor. BMG:s räntebärande skulder, exklusive Sagax investering, uppgår till 39 procent av fastigheternas marknadsvärde och motsvarar 6,0 gånger 2019 års EBITDA.
Sagax investerar initialt motsvarande 480 miljoner kronor i ett säkerställt konvertibelt lån utgivet av BMG. Det konvertibla lånet har en löptid om fem år och löper med 7,2 procent ränta. Sagax har rätt men inte skyldighet att konvertera lånet till aktier i BMG under perioden december 2022 till och med december 2024.
Konverteringskursen fastställs som BMGs vägda substansvärde under det konvertibla lånets löptid. Vid full konvertering beräknas Sagax erhålla en ägarandel om cirka tio procent i BMG.
Kommentar av Louis Ramé, verkställande direktör Groupe BMG:
– Samarbetet med Sagax underlättar för BMG att institutionalisera sin struktur och expandera. Partnerskapet kommer att ge oss möjlighet att dela kunskap mellan bolagen till nytta för både Sagax och BMG. Perioden före konvertering ger oss möjlighet att fördjupa vårt samarbete innan Sagax inträder som aktieägare.
Kommentar av David Mindus, verkställande direktör, Sagax:
– Genom investeringen får Sagax exponering mot marknader utanför Paris, som är vår kärnmarknad i Frankrike. Strukturen på investeringen medför ett begränsat initialt risktagande för Sagax. Vår förhoppning är att vi ska kunna bidra med både kunskap och kapital till BMGs fortsatta expansion.
Klimatanpassning – missa inte hållbarhetsaffären
Presenteras av Pattern Geographic
Utveckla arbetsplatsstrategier med WeOffices tillförlitliga och evidensbaserade metodik
Presenteras av WeOffice
Bolag Liten milstolpe passerad i bolagets ägande.
Nordic Property News
reports the latest news from the Nordic real estate market with an international newsletter every weekday.
Lokalmarknadsdagen
Stora Samhällsfastighetsdagen
Fastighetsmarknadsdagen Östergötland
Fastighetsmarknadsdagen Jönköping
Kommentera
När du lämnar en kommentar måste du uppge e-post, den används endast till att informera dig om svar på din kommentar och visas inte för andra besökare.